"Amin'ireo fomba rehetra ananantsika hitantana rafitra banky, ny iray ananantsika ankehitriny no ratsy indrindra"
(Mervyn King, Governoran'ny Bank of England teo aloha)
Talohan'ny taona 2007, lasa nifehy ny toekaren'ny firenena maro ny orinasa ara-bola. Ohatra, any Etazonia, ny 40%-n'ny tombom-barotry ny orinasa dia avy amin'ny banky. (1) Tamin'ny 2007 dia firenena maro no niaina ilay antsoina hoe Krizy Ara-bola Maneran-tany. Izany dia vokatry ny anton-javatra maro mifandray, ny sasany amin'ireo dia hodinihina ato amin'ity lahatsoratra ity.(2)
Fametrahana ny sehatra
Nanomboka tamin'ny taona 1980, ny governemanta sy ny mpanentana ny orinasa dia nanamboatra tsikelikely ny toekaren'ireo firenena mandroso mankany amin'ny endrika faran'izay kapitalisma antsoina hoe neoliberalisma. Io rafitra io dia anjakan'ny finoana amin'ny fanafoanana ny lalàna na ny fehezin'ny 'light touch', izay midika tsara fa ny andraikitry ny mpandrindra ara-bola dia ny ahafahan'ny banky manatanteraka ny asany, fa tsy ny manara-maso azy ireo. Izany dia nahafahan'ny banky nanao hetsika isan-karazany izay nahasoa azy ireo, saingy niteraka olana goavana ho an'ny olon-drehetra.
Andian-dresaka hosoka mifandray
Ny banky dia miezaka hatrany mamorona tetika hahazoana tombony lehibe kokoa. Izany no nahatonga azy ireo nampindrana vola tamin’ireo olona tsy afaka namerina izany, indrindra tamin’ny fampindramam-bola. Ny banky dia nampiasa fifanarahana izay tsy azon'ny mpanjifa, miaraka amin'ny tahan'ny zanabola izay nanomboka ambany ary niakatra be. Nantsoina hoe fampindramam-bolan'ny mpandainga(3) na fampindramam-bola ambany-prime ireo. Nahazo komisiona ireo mpivarotra mba handresen-dahatra ny mpanjifa handray ireny fampindramam-bola ireny.
Nivarotra ireo fampindramam-bola ireo tamin'ny mpampiasa vola hafa ireo banky avy eo tamin'ny dingana antsoina hoe securitisation, nefa tsy nanazava fa tsy azo averina ny fampindramam-bola. Ny sasany amin'ireo antoka ireo dia nanjary saro-takarina sy manjavozavo, ka zara raha misy olona afaka mahatakatra tsara hoe inona ny tsirairay. Nohazavain’i Bill Black, iray amin’ireo manam-pahaizana malaza eran-tany momba io lohahevitra io, fa ny hany fomba hahazoana vola amin’ireo antoka ireo dia ny fitaka ny olona nividy azy ireo.(4)
Ny loza mety hitranga amin'ny tsy famerenam-bola dia nafindra tany amin'ny olon-kafa, noho izany dia tsy nanana antony hiantohana ny fampindramam-bola azo antoka ny banky. Arakaraka ny fampindramam-bola ratsy kokoa azon'izy ireo atao, dia vao mainka mahazo tombony izy ireo, fa ny loza mety hitranga ho an'ny olon-drehetra.(5) Ireo fikambanana fantatra amin'ny anarana hoe Credit Ratings Agencies dia tokony hilaza amin'ny mpampiasa vola ny fomba azo antoka na mampidi-doza ny fampiasam-bola, saingy tsy nahomby izy ireo. mba hanombanana araka ny tokony ho izy ireo antoka ireo, izay milaza fa azo antoka kokoa noho ny zava-misy izy ireo.(6)
Ny banky sasany, toa an'i Goldman Sachs, dia namorona fomba hahazoana vola bebe kokoa, tamin'ny filokana fa tsy haverina ireo fampindramam-bola ireo.(7) Nahazo vola in-telo ny banky, tamin'ny famoronana antoka, avy eo nanoro hevitra ny mpampiasa vola, avy eo niloka. ny mpampiasa azy manokana. Maro ireo mpanatanteraka ambony no nilaza fa tsy fantany izay tena zava-mitranga, saingy tafiditra ao anatin'ny paikady niniana natao mba hahatonga ny asany ho manjavozavo araka izay azo atao.
Ny fampindramam-bola hosoka dia nitarika ny fiakaran'ny vidin'ny trano, izay nahafahan'ny mpindram-bola nindrana bebe kokoa, nanosika ny vidin'ny trano. Izany dia fantatra amin'ny hoe bubble-vidin'ny trano. Farany dia mipoaka ny bubble, rehefa tsy afaka mandoa trano lafo toy izany intsony ny olona. Nidina haingana ny vidin'ny trano tany amin'ny toerana maro, ka betsaka ny olona nanana antoka mihoatra ny sandan'ny fananany (negative equity). Ny banky sasany dia niharan'ny fatiantoka lehibe ka nivadika ho bankirompitra. Nitsahatra ny fampindramam-bola ny banky, na dia ny tsirairay aza. Olona maro no nesorina tamin’ny tranony, ary ny hafa tsy afaka nifindra trano. Tsy afaka nindram-bola ny orinasa mba hamatsiana ny asany. Betsaka ny orinasa rava, ary maro ny asa very.(8)
Niaiky ireo mpiasan’ny banky teo aloha fa halatra volan’olona ny zavatra nataony talohan’ny krizy. Ny mpivarotra Goldman Sachs teo aloha, Greg Smith, dia niaiky fa ny lehibeny dia nanoritsoritra ny mpanjifa ho "muppets" ho "hosorina". Nahafantatra ireo hosoka samihafa sy ny fomba hanakanana azy ireo izy ireo, saingy nisafidy ny tsy hanao izany.
Ny hosoka voalaza etsy ambony dia ny tendron'ny iceberg fotsiny. Hatramin'ny nisian'ny krizy, ny banky dia voarohirohy amin'ny karazana heloka bevava sy fitondran-tena tsy mendrika. Imbetsaka izy ireo no manao hosoka eo amin'ny sehatry ny indostria.(11) Namidin'izy ireo vokatra maro tsy mety amin'ny mpanjifany, ary miezaka manodinkodina ny tsena izy ireo, amin'ny fampiasana tetika sarotra rehetra, toy ny fametrahana baiko sandoka. Tamin'ny taona 2014 dia voasazy handoa onitra £2.6 lavitrisa ny banky britanika sy amerikanina noho ny fanaovana hosoka amin'ny tsenam-bola.(12) Nandoa lamandy an'arivony tapitrisa dolara ny banky amerikana noho ny fandikana ny lalàna mifandraika amin'ny fampihorohoroana, ny fandosirana hetra ary ny hosoka amin'ny kaonty.(13) Toa lehibe ireo onitra ireo, saingy tsy ampy hanakanana ny fitondran-tena ratsy ireo. Tamin'ny taona 2020 dia 10 lavitrisa dolara ny fitambaran'ny lamandy mifandraika amin'ny famotsiam-bola.
Ny fahasarotana, ny fifindran'ny aretina ary ny risika rafitra
Mampiasa tafika mpisolovava sy mpitam-bola ny banky mba handrafetana indray ny orinasany sy ny kaontiny.(15) Antsoina hoe injeniera ara-dalàna sy ara-bola izany indraindray. Ny haavony sy ny fahasarotan'ny asany dia lehibe loatra ka tsy misy olona mahafantatra ny zava-misy amin'ny ankapobeny, ary tsy misy mahafantatra ny maha-sarobidy ny toe-bolany. Nandritra ny krizy dia hita fa saro-takarina sy mifamatotra ny rafitra ara-bola manontolo ka niteraka endrika fifindra-monina. Rehefa rava ny banky sasany, ny hafa koa dia bankirompitra ara-teknika. Ny olana niatomboka tamin'ny fampindramam-bola ambany-prime dia nivezivezy nanerana izao tontolo izao, nanakorontana ny toekaren'ny firenena maro.
Lehibe loatra ka tsy hahomby: Tombontsoa ho an'ny vitsy, fatiantoka ho an'ny maro
Maro amin'ireo orinasa ara-bola lehibe indrindra any Grande-Bretagne sy Etazonia, toa an'i Bear Stearns, Lehman Brothers, ary Northern Rock, no nandray anjara tamin'ireo hetsika ireo. Heverina ho manan-danja tokoa amin'ny toe-karena ireo banky ireo, na 'lehibe loatra ka tsy hahomby', ka inoan'ny governemanta fa tsy maintsy manavotra azy ireo izy ireo rehefa misy olana. Antsoina hoe bailout izany. Ny bailout dia lehibe lavitra noho ny fantatry ny ankamaroan'ny olona. Tamin'ny Novambra 2011, nisy vaovao miafina navoaka mampiseho fa ny totalin'ny famotsorana an'i Etazonia dia 7.7 tapitrisa dolara, fara fahakeliny. Tsy nampiasaina hampihenana ny trosan’ny olon-tsotra na hamatsiana ny asa eo amin’ny tena toe-karena ny vola fanampiana. Nomena ny banky izany, ary nitombo ny haren'ny mpanankarena.
Hatramin'ny krizy dia nitombo ny banky lehibe indrindra. Maro ny mpaneho hevitra no nanamarika fa ny banky iraisam-pirenena ankehitriny dia tsy vitan'ny hoe lehibe loatra ka tsy mahomby, fa lehibe loatra izy ireo ary sarotra loatra ny mifehy na ny fitantanana. Nofintinin'i Matt Taibbi toy izao ny famotsorana azy:
“Ny tena niafaranay dia…fanomezana ireo mpandoa hetra amerikana hanohana an-jambany hatrany ny rafitra ara-bola vaovao tsy voafehy, tsy voafehy, hyperconcentrate izay mampitombo ny fitiavam-bola sy ny tsy fitoviana izay nahatonga ny fianjerana…Ny banky enina lehibe indrindra any Amerika dia manana sampana 14,420 ankehitriny, ka mahatonga lehibe loatra izy ireo ka tsy voafehin'ny lalàna. Ny fandinihana vao haingana dia nahatsikaritra fa mila mpanadina 70,000 ny mijery ireo banky an-tapitrisa dolara mitovy amin'ny fiheverana mahazatra amin'ny banky vondrom-piarahamonina. "(17)
Ny rafitra banky dia voarafitra amin'ny fomba azo antoka fa hiteraka olana. Manoro hevitra ny mpanjifa ny banky, saingy avela hanao varotra ho an'ny tenany ihany koa izy ireo. Izany dia miteraka izay fantatra amin'ny hoe fifandirana mahaliana, izay ahafahan'ny Goldman Sachs miloka amin'ny mpanjifany manokana, na miditra amin'ny endrika varotra kolikoly hafa. Raha tsy misy ny fanavaozana ifotony dia mety hitohy ireo olana ireo. Mbola hisy krizy ara-bola indray any aoriana any, ary tsy misy mahalala izay hiafaran’izany.(18).
Efa nitranga izany rehetra izany teo aloha
Efa fantatra nandritra ny taona maro ny fisolokiana ataon’ny banky. Hoy ny governoran'ny Bank of England teo aloha:
"Raha manakatona banky izahay isaky ny mahita trangan-javatra hosoka, dia ho vitsy kokoa ny banky noho ny amin'izao fotoana izao".
Tsy ny krizy 2007 no tsy fahombiazan'ny rafitra ara-bola voalohany. Tamin'ny 1929, izao tontolo izao dia niaina ny fahaketrahana lehibe, ary banky amerikana an'arivony no tsy nahomby. Misy fitoviana mafy eo amin’ireo zava-nitranga vao haingana sy izay nitarika ny krizy tamin’ny 1929. Amin'ireo tranga roa ireo, ny banky dia nomena fahalalahana bebe kokoa hanodikodinana ny rafitra ho an'ny tombontsoany manokana.
Taorian'ny olana tamin'ny 1929, ny fanafodiny dia nahitana ny fisarahana tanteraka ny karazana banky isan-karazany any Etazonia. Niasa tsara izany ary nanome rafitra ara-bola marin-toerana nandritra ny am-polony taona maro taorian'izay. Na izany aza, nandresy lahatra ny mpanao politika ny mpanentana mba hanova tsikelikely ireo fiarovana ireo. Tsy ilaina intsony ny fisarahana, ary nanjary fahita eran-tany ny krizy ara-bola.
Nanafintohina ny ankamaroan'ny olona ny porofo nipoitra momba ny heloka bevava ataon'ny banky manoloana ny krizy 2007, ary nisy ny nantenaina fa hisy fitsipika vaovao hampidirina. Ny fifanakalozan-dresaka momba ny banky dia nanjary endrika mahazatra amin'ny resaka mahazatra. Vahaolana maromaro no naroso, saingy tamin’ny farany dia tsy nisy voavaha ny olana tena lehibe, ary vao mainka niharatsy ny sasany.
Karama mpanatanteraka
Efa niresaka momba ny mpanofa trano aho tamin'ny lahatsoratra teo aloha – orinasa sy olona mahazo vola be tsy voaloa, na fitomboan'ny harena, satria voafitaka ny toekarena. Ny rafitra ara-bola angamba no ohatra faran'izay mafy indrindra amin'izany. Nandritra ny krizy sy taorian'ny krizy dia nandray karama be ireo mpanatanteraka ao amin'ireo banky lehibe indrindra na dia teo aza ny korontana naterak'izy ireo. Ohatra, orinasa amerikana roa, fantatra amin'ny anarana hoe Fannie Mae sy Freddie Mac:
"Nandoa tombony mihoatra ny 200 tapitrisa dolara teo anelanelan'ny taona 2008 sy 2010, na dia very mihoatra ny 100 lavitrisa dolara aza izy ireo tamin'ny 2008 fotsiny, ary nitaky fanampiana federaly efa ho 400 tapitrisa dolara nandritra ny vanim-potoana fanavotana."
Toy izany koa, ny orinasa fiantohana goavana, AIG:
"Nandoa mihoatra ny 1 tapitrisa dolara ny mpiasa 73 ao amin'ny AIG Financial Products, ilay vondrona kely voampanga ho nandrava ilay goavan'ny fiantohana (ary angamba niteraka ny krizy manontolo mihitsy aza)"(20)
Raha ny tena izy, ny karama mpanatanteraka dia lasa fitaovana ho an'ny olona matanjaka manana fifandraisana amin'ny governemanta mba hanesorana ny harena saika tsy misy fetra ao amin'ny rafitra, tsy misy fanamarinana.
Fampielezan-kevitra Momba ny Banky Manenika ny Fiarahamonina
Ny famelabelaran'ny fampahalalam-baovao momba ny fitantanam-bola dia manome fahatsapana fa momba ny mpanankarena mampiasa vola mba hahatonga ny toe-karena tsara kokoa sy ny fiaraha-monina tsara kokoa, saingy tsy marina izany amin'izao fotoana izao. Tsy manao izay heverin'ny ankamaroan'ny olona fa ataon'ny banky intsony ny banky. Ny ankamaroan'ny fampindramam-bolany dia natao ho an'ny tanjona tsy mamokatra.(21) Manokana loharanon-karena be dia be izy ireo amin'ny fitadiavana fomba sarotra kokoa hahazoana harena bebe kokoa amin'ny olon-kafa. Ny filohan'ny US Federal Reserve, Paul Volcker, dia nanoro hevitra fa ny ATM no hany fanavaozana ara-bola nahazo tombony tamin'ny fiaraha-monina tato anatin'ny taona vitsivitsy.(22)
Mankalaza ny tombony lehibe amin'ny banky ny haino aman-jery. Na izany aza, raha miasa tsara ny rafitra ara-bola dia tokony ho kely ny tombony. Ny tombony be, sy ny harena be ho an'ny olona vitsivitsy, dia famantarana ny rafitra tsy mandeha araka ny tokony ho izy.
Ny ho avy
Niteraka fitotonganana goavana tany amin'ny firenena maro ny krizy ara-bola. Nametraka 'fepetra fitsitsiana' ny governemanta, izay midika hoe fampihenana ny fandaniam-bolam-panjakana, noho izany dia tsy ampy ny famatsiam-bola momba ny fahasalamana, ny fanabeazana ary ny tolotra sosialy. Etsy andanin’izany, dia nitombo avo roa heny ny haren’ny olona 1,000 23 manankarena indrindra tany Grande-Bretagne, tao anatin’ny dimy taona taorian’ny krizy.(XNUMX) Manana rafitra isika izay alain’ny banky ny tombony rehetra rehefa mandeha tsara, fa ny mpandoa hetra kosa dia mandray ny fatiantoka rehefa mandeha ny raharaha. diso. Izany dia mametraka ny banky amin'ny toe-javatra izay fantany fa tsy ho very izy ireo, izay mandrisika azy ireo handray risika bebe kokoa.
Ny fanolorana fanovana fototra amin'ny rafitra ara-bola dia mety ho toy ny nofinofin'ny idealista iray, saingy niova matetika ny rafitra ara-bola. Tamin’ny 1999, dia nosoloan’ny faritra sasany tany Eoropa ny volam-pireneny tamin’ny vola eoropeanina antsoina hoe Euro. Tamin'ny 1986, ny Grande-Bretagne dia nanao ny 'Big Bang' izay niova tanteraka ny rafitra.(24) Talohan'ny 1971, ny dolara amerikana dia azo navadika ho volamena, saingy novana ny fitsipika tamin'ny 1971 ka tsy azo natao intsony. Tamin’ny 1944, nandritra ny fihaonambe nanangana ny Banky iraisam-pirenena sy ny FMI, dia nisy ny fifampidinihana lalina momba ny fomba tokony handrafetana ny rafitra ara-bola amin’ny ho avy.
Tsy sarotra ny fanavaozana ny banky, mampiasa fitsipika mitovy amin'ireo nampidirina taorian'ny fahaketrahana lehibe. Ny lafiny samihafa amin'ny banky dia azo sarahina, mba tsy hanakorontana ny rafitra sisa ny filokana. Ny banky lehibe dia azo rava mba ho voafehy tsara. Ny sakana lehibe indrindra dia ny tsy fisian'ny finiavana politika.
Hevitra fototra
Ny banky dia manao hosoka maro mifandray amin'ny sehatra manerantany. Tafiditra ao anatin'izany ny fampindramam-bola ambany-prime, ny injeniera ara-dalàna sy ara-bola, ny fanodinkodinana ny fanombanana ny trosa, ny vokatra diso, ny tsenan'ny fametavetana ary ny varotra anatiny.
Ny rafitry ny banky kolikoly no rafitra fototra ho an'ny mpanankarena haka harena amin'ny fiaraha-monina.
Ny rafitra banky dia tsy mety amin'ny tanjona. Mila fanavaozana goavana izany
Famakiana misimisy kokoa
Larry Elliott sy Dan Atkinson, Ireo Andriamanitra tsy nahomby: Tena nanimba ny hoavintsika ny finoana jamba amin'ny tsena, 2008
Loharano amin'ny Internet
Inside Job, 2010 Documentary, at
Matt Taibbi, 'Secrets and Lies of the Bailout', Rolling Stone, 4 Jan 2013, amin'ny
References
1) Noam Chomsky, 'Afaka tafavoaka velona amin'ny kapitalisma tena misy ve ny sivilizasiona olombelona', resaka University College Dublin, 3 Aprily 2013, tamin'ny
2) Ny tsy fahombiazana hafa izay tsy resahina eto dia ny rafitra fitantanana mifantoka amin'ny tompon'andraikitra, ny fanakatonana fitantarana, ny modely matematika tsy ampy, ny famerana ny renivola sy ny liquidity, ny pro-cyclicality, ny fenitry ny kaonty, ary ny olana ara-drafitra toy ny tsy fifandanjana ara-bola iraisam-pirenena.
3) Robert Peston, 'Loan's Liar', BBC, 20 aogositra 2007, tao amin'ny
https://www.bbc.co.uk/blogs/thereporters/robertpeston/2007/08/liars_loans.html
4) 'Banksters - William Black dia milaza ny tena marina', House Financial Services Committee, 17 Jolay 2011, tamin'ny
https://www.youtube.com/watch?v=J8CqaHTygSc
https://en.wikipedia.org/wiki/William_K._Black
5) James Crotty, 'Ny antony ara-drafitra amin'ny krizy ara-bola maneran-tany: fanombanana manakiana ny rafitra ara-bola vaovao', Taratasy fiasan'ny Oniversiten'i Massachussetts Amherst, 2008, ao amin'ny
https://scholarworks.umass.edu/cgi/viewcontent.cgi?article=1017&context=econ_workingpaper
6) Mike Collins, 'The big bank bailout', Forbes, 14 Jolay 2015, tamin'ny
https://www.forbes.com/sites/mikecollins/2015/07/14/the-big-bank-bailout/#2f7522122d83
7) Terry Macalister, 'Nambara: Goldman Sachs dia nanao filokana amin'ny mpanjifa', The Guardian, 25 Aprily 2010, tao amin'ny
https://www.theguardian.com/world/2010/apr/25/goldman-sachs-senator-carl-levin
Hita tao amin'ny "https://mg.wikipedia.org/wiki/Manokana:MobileLanguages/8-2007"
9) Joris Luyendijk, 'Who are the muppets in Greg Smith's Goldman Sachs letter?', Guardian, 29 March 2012, at
https://www.theguardian.com/commentisfree/joris-luyendijk-banking-blog/2012/mar/29/muppets-greg-smith-goldman-sachs
10) 'Banksters - William Black dia milaza ny tena marina', House Financial Services Committee, 17 Jolay 2011, tamin'ny
https://www.youtube.com/watch?v=J8CqaHTygSc
11) Larry Elliott sy Dan Atkinson, Ireo Andriamanitra tsy nahomby: Tena nanimba ny hoavintsika ny finoana jamba amin'ny tsena, 2008
12 Jill Treanor, 'Fandoavam-bola vahiny: Natolotry ny banky £2.6 lavitrisa sazy noho ny halatra tsena', The Guardian, 12 Nov 2014, tamin'ny
https://www.theguardian.com/business/2014/nov/12/foreign-exchange-fines-ubs-hsbc-citibank-jp-morgan-rbs-penalties-market-rigging
https://en.wikipedia.org/wiki/Libor_scandal
13) James Booth, 'Avy amin'ny fandosirana hetra mankany amin'ny fampihorohoroana: ireto no onitra 10 lehibe indrindra amin'ny banky amin'ny 2020', Vaovao ara-bola, 30 Desambra 2020, amin'ny
14) Hannah McGrath, 'Namoaka lamandy AML 10 lavitrisa dolara tamin'ny taona 2020 ny mpitantana, FStech, 12 Oktobra 2020, tamin'ny
https://www.fstech.co.uk/fst/Regulators_Issue_10bn_AML_Fines_2020_Fenergo.php
15) Doreen McBarnett, 'Injeniera ara-bola sa injeniera ara-dalàna? Asa ara-dalàna, fahamendrehana ara-dalàna ary krizy amin'ny banky', ao amin'ny Iain MacNeil sy Justin O'Brien (eds) Ny hoavin'ny Fitsipika ara-bola, 2010
16) Matt Taibbi, 'Secrets and Lies of the Bailout', Rolling Stone, 4 Jan 2013, amin'ny
17) Matt Taibbi, 'Secrets and Lies of the Bailout', Rolling Stone, 4 Jan 2013, amin'ny
18) David Felix, voatonona ao amin’ny Noam Chomsky, Fanantenana sy fanantenana, 2010
Hita tao amin'ny "https://mg.wikipedia.org/wiki/Manokana:MobileLanguages/Glass%E19%2%80Steagall_legislation"
20) Matt Taibbi, 'Secrets and Lies of the Bailout', Rolling Stone, 4 Jan 2013, amin'ny
21) Michael Hudson, 'Democratizing money – a discussion', 14 Jan 2020, amin'ny
https://michael-hudson.com/2020/01/democratizing-money-a-discussion/
22) WSJ, 'Paul Volcker: Mieritrereta bebe kokoa', Wall Street Journal, 14 Dec 2009, at
https://www.wsj.com/articles/SB10001424052748704825504574586330960597134
23) Juliette Garside, 'Recession Rich: Ny harena avo roa heny indrindra any Grande-Bretagne hatramin'ny krizy', 26 Aprily 2015, The Guardian, tao amin'ny
24) https://en.wikipedia.org/wiki/Big_Bang_(financial_markets)
Rod Driver dia akademika tapa-potoana izay liana manokana amin'ny fanafoanana ny fampielezan-kevitr'i Etazonia sy Britanika ankehitriny, ary manazava ny ady, ny fampihorohoroana, ny toe-karena ary ny fahantrana, tsy misy dikany amin'ny haino aman-jery mahazatra. Ity lahatsoratra ity dia navoaka voalohany tao amin'ny medium.com/elephantsintheroom
Ny ZNetwork dia mamatsy vola amin'ny alalan'ny fahalalahan'ny mpamaky azy fotsiny.
hanome