على مدى أكثر من ثلاثة عقود من الزمن، كان ما يمكن أن نطلق عليه التحول الضريبي الأمريكي العظيم يكتسب زخما. وكانت الأسر المستثمرة الثرية التي يزيد دخلها السنوي عن 5 ملايين دولار و 20 مليون دولار على التوالي تدفع ضرائب أقل وأقل مقارنة بالنمو المتسارع لدخولها، في حين أن الأسر الأمريكية التي يزيد عددها عن 100 مليون نسمة تتحمل ضريبة متزايدة باستمرار. العبء على الفيدرالية, شأكلت، والمستويات المحلية.
يتضح من الجدول 1 أن هناك انخفاضًا طويل المدى في حصة إجمالي الإيرادات الفيدرالية المستمدة من ضريبة دخل الشركات، بالإضافة إلى اتجاه قصير المدى للانخفاض الحاد، 2009-2012، في إيرادات ضريبة الشركات وذلك خلال ما يسمى بفترة التعافي من الركود 2007-09. علاوة على ذلك، فإن متوسط المشترك السنويrpوقد تم تطبيق معدل ضريبة القيمة المضافة بنسبة 8.2 في المائة خلال السنوات الأربع الماضية، 2009-2012، مع ارتفاع أرباح الشركات إلى مستويات قياسية تاريخية. فالأرباح اليوم، في عام 2013، تتجاوز حتى المستويات القياسية التي تحققت في عام 2007 عند ذروة فقاعة تمويل الإسكان قبل انهيار عام 2008.
ويبين الجدول 2 أن أرباح الشركات تضاعفت خلال السنوات السبع الأولى من حكم جورج دبليو بوش. وتلقت هذه الأرباح ضربة قوية خلال فترة الركود في الفترة 2008-09، لكنها تعافتولكن على الرغم من التعافي السريع للأرباح، ظلت عائدات الضرائب على الشركات كحصة من إجمالي الإيرادات قريبة من أدنى مستويات الركود. وفي الأحوال العادية، ينبغي أن ترتفع عائدات الضرائب على الشركات مع تسارع أرباح الشركات. لكن هذا لم يحدث منذ عام 2007. لقد حدث الانخفاض في عائدات ضرائب الشركات الأمريكية على الرغم من الارتفاع القياسي في أرباح الشركات منذ عام 2010. وكانت النتيجة ارتفاعًا أكثر دراماتيكية في أرباح الشركات بعد خصم الضرائب في الولايات المتحدة منذ عام 2009، وهو ما تسارع بمعدل خلال إدارة أوباما بنفس السرعة التي كانت عليها في عهد إدارة جورج دبليو بوش. وبالتالي، كان الركود في الفترة 2009-2009 مجرد إشارة ضوئية على الارتفاع المتسارع لأرباح الشركات في الولايات المتحدة.
يوضح الرسم البياني لأرباح الشركات هذا الارتفاع القياسي في أرباح الشركات بعد خصم الضرائب منذ عام 2008أكل الثمانينات. وكانت هذه الزيادة نتيجة لانخفاض كبير في معدل الضريبة الفعلية على الشركات (أي الضرائب الفعلية المدفوعة) منذ الثمانينيات، على النقيض من معدل الضريبة الرسمي على الشركات البالغ 1980% والذي لم يتغير كثيرا منذ أكثر من عقدين من الزمن.
ويبين الجدول 3 أن النمو المتسارع لأرباح الشركات بعد خصم الضرائب قد حدث في الغالب منذ عام 1986 - عندما تم إجراء آخر إصلاح شامل لقانون الضرائب - وخاصة منذ التسعينيات.
عند حوالي ثلث معدل الضريبة الرسمي على مدى السنوات الأربع الماضية، كان الانخفاض الحاد في معدل الضريبة الفعلي على الشركات نتيجة للتغيرات العديدة في معدلات الضريبة على الشركات منذ منتصف الثمانينات. قائمة قصيرة من هذه تشمل:
التغييرات في الفترة 1995-96 التي سمحت للشركات متعددة الجنسيات بدفع أي ضرائب تقريبًا للولايات المتحدة، بحلول عام XNUMX.نقل الأرباح الخارجية بين الشركات التابعة للشركة وإلى بلدان مختلفة مع ضرائب أقل
تسارع شطب الاستهلاك للمعدات الجديدة التي توسعت بشكل كبير بعد عام 2001 أومرة أخرى بعد عام 2008:
· التغييرات التي سمحت لصناعات وشركات مختارة بفرض ضريبة على الأرباح كدخل شخصي بمعدل أرباح رأس المال أو كفوائد محمولة
· التغييرات التي سمحت باتفاقيات الضرائب المؤجلة واسعة النطاق (DTAs) ومتوسط ضرائب الشركات لمدة تصل إلى خمس سنوات لاستعادة الضرائب المدفوعة أو الضرائب المستقبلية التي يتعين دفعها
· القواعد التي تسمح للشركات بخصم مدفوعات الفائدة
· القواعد التي تسمح للشركات بأن تصبح صناديق ائتمانية عقارية ولا تدفع أي ضرائب
· عشرات القواعد الخاصة بالصناعة مما يؤدي إلى إعفاءات ضريبية خاصة وائتمانات
بالإضافة إلى الرقم القياسي المنخفض الذي تدفعه الشركات إلى الحكومة الفيدرالية الأمريكية اليوم والذي يبلغ 12 في المائة، يتم دفع 4.2 في المائة فقط في ضرائب الشركات المحلية على مستوى الولاية والحكومة الأجنبيةالضرائب على الممتلكات مجتمعة. وهذا إجمالي جميع الضرائب التي تدفعها الشركات عالميًا يبلغ حوالي 16 بالمائة فقط.
وما تعنيه نسبة 4.2 في المائة هو أن الشركات الأمريكية تحصل على إجازة أكثر سخاء من الولايات الأمريكية، التي تتراوح معدلات ضريبة الدخل على الشركات فيها بين 5 و10 في المائة. لكن الشركات لا تدفع سوى حوالي 2 في المائة فعلياً. كما سبق بالنسبة لسيناريو دفع الضرائب الأجنبية للشركات. وتتراوح المعدلات الرسمية لضرائب الدخل على الشركات التي تفرضها الاقتصادات المتقدمة الأخرى بين 15% (كندا) عند الحد الأدنى و34% (فرنسا) عند الحد الأعلى. لكن الشركات الأمريكية المتعددة الجنسيات تدفع، في الواقع، حوالي 2-3% فقط في المتوسط.
وهذا يعني أن المعدلات الفعلية لضريبة دخل الشركات والمدفوعات الضريبية لم تشهد تراجعاً على المدى الطويل فحسب، بل إنها شهدت في الآونة الأخيرة سقوطاً حراً على المدى القصير. هناك طريقة أخرى لتقييم انخفاض ضريبة دخل الشركات وهي النظر إلى حصة ضرائب الشركات كنسبة مئوية من أرباح الشركات الأمريكية. في ستينيات القرن الماضي، بلغ متوسط الضرائب على الشركات كحصة من أرباح الشركات حوالي 1960%، وتراوح بين 40 و25%. ففي عام 50، على سبيل المثال، دفعت شركة مايكروسوفت ضرائب تعادل 1987% من أرباحها في ذلك العام؛ وفي عام 33 دفعت 2010 بالمائة فقط. بين عامي 10 و1987، دفعت الشركات، في المتوسط، ما يعادل الضرائبأي ما يعادل 25.6% من أرباحهم؛ منذ عام 2008، أقل من نصف ذلك في المتوسط.
انخفضت ضرائب الشركات المدفوعة كحصة من الناتج المحلي الإجمالي في الولايات المتحدة بمقدار النصف منذ أواخر السبعينيات. وكذلك الأمر بالنسبة للضرائب على الشركات كحصة من الدخل الوطني، حتى مع تضاعف أرباح الشركات كحصة من الدخل الوطني ــ من 1970% في عام 7 إلى 1980% اليوم.
لم يكن الانخفاض في ضريبة دخل الشركات يعني زيادة كبيرة في دخل الشركات بعد خصم الضرائب فحسب، بل يعني أيضًا تحولًا في المزيد من الدخل من الشركة إلى المستثمرين الأفراد الأثرياء (يشار إليهم أحيانًا بالأفراد ذوي الثروات العالية أو العالية جدًا أو الأثرياء). )، حيث يتم تمرير دخل الشركات المتزايد بعد خصم الضرائب بكميات أكبر إلى المساهمين في الشركات، ومشتري سندات الشركات، والمديرين التنفيذيين وكبار المديرين. على العكس من ذلك، مع انخفاض ضريبة دخل الشركات، تمت زيادة الضرائب الأخرى - وخاصة الضرائب على الرواتب على المستوى الفيدرالي وأشكال ضرائب المبيعات وغيرها من الضرائب التنازلية على مستوى الولايات والمستوى المحلي - لتعويض الفارق في خسارة الحكومة إيرادات الضرائب على الشركات.
وقد ساهم الانخفاض في ضريبة دخل الشركات بدوره بشكل كبير في الاتجاه المعاصر المتمثل في زيادة عدم المساواة في الدخل في الولايات المتحدة. حيث أدى انخفاض ضريبة الشركات إلى المزيد من الأرباح للشركات الأمريكية - وبالتالي، المزيد من المكاسب الرأسمالية. والأرباح والدخل الرأسمالي للأثرياء - فقد أدى ذلك إلى ارتفاع مماثل في إجمالي العبء الضريبي على الأسر من الطبقة المتوسطة والعاملة، وبالتالي انخفاض في دخلهم المتاح.
بالتوازي مع الانخفاض في ضريبة دخل الشركات، والارتفاع المقابل في دخل الشركات، تم إعادة توجيه هذا الدخل المتزايد إلى المضاربة في الأسواق المالية العالمية، واستثمارات الأسواق الناشئة الخارجية، وعشرات الملاجئ الضريبية الصديقة للدول، والشركات التابعة في الخارج حيث الإيرادات يتم تحويلها من أجل تجنب دفع الضرائب الأمريكية، وإلى عمليات إعادة شراء قياسية للأسهم الأمريكية ودفع أرباح الأسهم للمساهمين. أما ما تبقى من دخل الشركات الذي لا تتم إعادة توجيهه، أو حمايته، أو تجنبه، أو تحويله، فيتم الاحتفاظ به في الميزانيات العمومية للشركات كنقد مكتنز.
دولار 10 تريليون الكنز النقدي للشركات الأمريكية
على سبيل المثال، حولت الشركات الأمريكية المتعددة الجنسيات اليوم أكثر من 2 تريليون دولار إلى شركاتها التابعة في الخارج لتجنب دفع ضريبة دخل الشركات الأمريكية، وفقًا لتقارير صحفية مختلفة.
وبالإضافة إلى مبلغ 2 تريليون دولار الذي حولته الشركات الأمريكية المتعددة الجنسيات إلى الخارج، بعد دفع الضرائب الفيدرالية، هناك تريليون دولار أخرى تحتفظ بها الآن أكبر 1 شركة غير مالية مقرها في الولايات المتحدة، وذلك اعتبارًا من منتصف عام 1,000، بزيادة قدرها 2013. في المئة في السنوات الخمس الماضية، وفقا لدراسة أجرتها مجموعة REL الاستشارية. بالنسبة للشركات المالية، تبلغ الودائع في البنوك الأمريكية حاليًا مستوى قياسيًا قدره 61 تريليون دولار، في حين أن القروض المصرفية المستحقة تتراجع منذ عام 5 وهي الآن عند مستوى قياسي منخفض قدره 10.6 تريليون دولار - مما يترك البنوك الأمريكية تجلس على كنوز نقدية تبلغ حوالي 2008 تريليون دولار وفقًا إلى Wall Street Journal . وتظل هذه المستويات القياسية بعد الضرائب قائمة على الرغم من أن عمليات إعادة شراء الشركات للأسهم منذ عام 2009 تجاوزت حاجز التريليون دولار في عام 1، وفقاً لدراسة استقصائية أجرتها شركة روزنبلات للأوراق المالية ــ مع توقعات بزيادة بمعدل أسرع يصل إلى 2012 إلى 400 مليار دولار في عام 500؛ وعلى الرغم من توزيعات أرباح الشركات التي بلغت 2013 مليار دولار في عام 282، ومن المتوقع أن تتجاوز 2012 مليار دولار في عام 300.
وهذا يعادل ما يقرب من 8.5 تريليون دولار من عمليات إعادة الشراء والمدفوعات والأموال المدخرات من قبل الشركات الأمريكية منذ عام 2009 خلال فترة التعافي الاقتصادي دون المستوى في السنوات الأربع الماضية - أي خلال فترة التعافي الاقتصادي دون المستوى في السنوات الأربع الماضية. وأصبحت عمليات إعادة الشراء والدفعات ممكنة إلى حد كبير بفضل انخفاض الضرائب على الشركات. هذا هو دخل الشركات والنقد الذي تم تحويله أو تخزينه أو عدم تخصيصه للاستثمار الحقيقي في الولايات المتحدة، وبالتالي لا يساهم في الوظائف وخلق الدخل والاستهلاك في الولايات المتحدة.
علاوة على ذلك، فإن إجمالي الشركات البالغ 8.5 تريليون دولار لا يعكس الدولارات الإضافية التي أنفقتها الشركات الأمريكية في الخارج. ويقدر إجمالي الاستثمار الأجنبي المباشر للشركات الأميركية بنحو 4.4 تريليون دولار اعتباراً من عام 2012، ارتفاعاً من 3 تريليون دولار في عام 2007 ومن 1.3 تريليون دولار في عام 2000. وهذا يعني نحو 1.4 تريليون دولار أخرى من دخل الشركات الملتزم بالخارج منذ نهاية الركود في عام 2009.
تم تحويل ما يقرب من 10 تريليون دولار من دخل الشركات إلى الخارج، وتم توزيعها في عمليات إعادة الشراء وأرباح الأسهم، وما زالت متراكمة لأن النقد لا يشمل تريليونات الدولارات الإضافية للمستثمرين الأثرياء الأفراد، والتي قاموا أيضًا بتحويلها وإعادة توجيهها إلى ملاجئ ضريبية في الخارج - من جزر كايمان إلى سويسرا. إلى فانواتو في المحيط الهادئ لتجنب الضرائب - أي. إلى ما تشير إليه مصلحة الضرائب الأمريكية بـ 27 ولاية قضائية عالمية. تصل بعض التقديرات حول حماية ضريبة الدخل الفردي وتجنبها والاحتيال إلى 11 تريليون دولار على مستوى العالم، ويمثل المستثمرون الأفراد الأثرياء في الولايات المتحدة ثلثها على الأقل أو أكثر، أي حوالي 4 تريليون دولار. كما أن دخل الشركات المقدَّر بـ 10 تريليون دولار لا يشمل عشرات الطرق التي يُسمح من خلالها للأسر والمستثمرين الأثرياء في الولايات المتحدة بتجنب، أو بوسائل احتيالية، تخفيض التزاماتهم الضريبية داخل الولايات المتحدة. ولكن كل هذا يتعلق بضريبة الدخل الشخصي. وليس ضريبة دخل الشركات ــ وبالتالي فهو اتجاه منفصل ضمن التحول الضريبي الأمريكي العظيم العام.
سباق ضريبة الدخل على الشركات إلى القاع
ووراء انخفاض ضريبة دخل الشركات كحصة من إجمالي الإيرادات الضريبية يكمن الانتشار المتزايد للإعفاءات الضريبية على الشركات، والائتمانات، وتأجيل المدفوعات، والعديد من الثغرات الأخرى. وهذا هو التفسير وراء انخفاض معدل الضريبة الفعلي على الشركات بشكل مستمر، في حين لم ينخفض المعدل الرسمي. ويحدث هذا الاتجاه المتمثل في انخفاض المعدل الفعلي على مستوى الولاية وكذلك على المستوى الفيدرالي الأمريكي. وكما ذكرنا سابقًا، في حين تتراوح معدلات الضرائب الرسمية على الشركات في الولايات من 5 إلى 10%، فإن الولايات، في المجمل، تبلغ في المتوسط حوالي 2% فقط فعليًا في مدفوعات الضرائب على الشركات. جزء من السبب في ذلك هو أن الولايات في جميع أنحاء الولايات المتحدة كانت في سباق نحو القاع لمنح المزيد والمزيد من الثغرات والاستثناءات الضريبية للشركات من أجل جذب الشركات من ولايات أخرى إلى ولايتها.
A الأخيرة نيويورك تايمز أظهر الاستطلاع أن الولايات لا تخفض معدل الضريبة على الشركات لجذب مقرات الشركات وعملياتها فحسب، بل تمنح الشركات أموالاً نقدية، والاستخدام المجاني للمباني العامة، والإعفاء من الضرائب العقارية، ومكافآت أخرى متنوعة في محاولة يائسة لجلب الوظائف إلى ولاياتها. من ولايات أخرى. ال نيويورك تايمز قدرت المقالة تكلفة عائدات ضرائب الشركات الحكومية بحوالي 80 مليار دولار سنويًا. في كثير من الحالات، تستفيد الشركات من الجوائز ثم تخلق عددًا قليلاً من الوظائف أو توقف عملياتها بعد ذلك.
إن المتوسط السنوي البالغ 80 مليار دولار منذ عام 2009 يعادل أكثر من 300 مليار دولار من عائدات الضرائب المنخفضة على الشركات الحكومية. وقد حدث ذلك على الرغم من العجز التراكمي في الميزانية بين الولايات الخمسين والذي بلغ 50 مليار دولار في الفترة 581-2008. بمعنى ما، فإن أكثر من نصف العجز في ميزانية الدولة خلال السنوات الأربع الماضية يمكن أن يُعزى إلى الإعفاءات الضريبية للشركات. ولكن بدلا من استهداف استعادة الضرائب على الشركات، استهدفت معظم الولايات خفض معاشات التقاعد والمزايا والأجور للعاملين في القطاع العام كحل للعجز في ميزانيتها. ومن بين الولايات الأكثر فظاعة في خفض عائدات الضرائب على الشركات ولاية تكساس، التي توفر 2012 مليار دولار. سنة في مثل هذه التنازلات. منحت ولايتي أوكلاهوما ووست فرجينيا امتيازات ضريبية للشركات تعادل ثلث ميزانياتهما السنوية.
الصناعات والشركات المستفيدة الرئيسية من هذا السباق نحو الاتجاه السفلي في ضرائب الشركات الحكومية هي شركات النفط والغاز، والأفلام والترفيه، وشركات التكنولوجيا، وشركات السيارات - والتي كانت الأخيرة رائدة في هذا الاتجاه في الثمانينيات. منذ عام 1980، حصلت شركات السيارات على 1985 مليار دولار من الامتيازات الضريبية على دخل الشركات الحكومية، حتى مع إغلاق 13.9 مصنعًا للسيارات في الولايات المتحدة.
ويستمر الاتجاه نحو انخفاض الضرائب على الدخل في الدولة في التسارع. وقد اقترح عدد من الولايات إلغاء الضرائب على دخل الشركات تماما، وتقترح ذلك. ومؤخراً، لويزيانا وكانساس ونبراسكا. يستمر سباق ضريبة دخل الشركات بين الولايات الأمريكية نحو القاع.
ألعاب الضرائب الخارجية للشركات المتعددة الجنسيات
ظلت الشركات المتعددة الجنسيات منخرطة في علاقات عامة صحفية كاملة طوال العامين الماضيين، في محاولة لإقناع الجمهور والسياسيين بأن ضريبة دخل الشركات الأمريكية هي الأعلى في العالم. وهم يشيرون مرارا وتكرارا إلى انخفاض معدلات الضرائب الرسمية على الشركات في مختلف أنحاء الاقتصادات المتقدمة. وصحيح أن معظم معدلات الضرائب الرسمية على الشركات في أوروبا واليابان وأماكن أخرى أقل من المعدل الرسمي في الولايات المتحدة البالغ 35%.
لكن الثغرات الضريبية على الشركات لديها ليست قريبة من السخاء كما هو الحال في الولايات المتحدة. بالإضافة إلى ذلك، تتمتع الولايات القضائية أو المقاطعات في العديد من هذه البلدان بمعدلات ضرائب رسمية وفعالة أعلى على الشركات، كما تدفع الشركات أكثر على مستوى الولاية والمقاطعة والمقاطعة مما تدفعه. متوسط المعدل الفعال يبلغ حوالي 2 بالمائة في الولايات المتحدة.
الدحض الأكثر دلالة هو أن الشركات الأمريكية لم تدفع أي ضرائب تقريبًا على أرباح الشركات المكتسبة في الخارج - في حين أنها كانت في الوقت نفسه تعيد توجيه أرباح الشركات التي حققتها الولايات المتحدة إلى شركاتها التابعة في الخارج لتجنب دفع الضرائب الأمريكية. أصبحت هذه اللعبة ممكنة بفضل مناورات التسعير الداخلية للشركات. يعمل الأمر على النحو التالي: فرض أسعار مرتفعة على العمليات الأمريكية للسلع المصنوعة في الخارج والمستوردة إلى الولايات المتحدة، بحيث تكون هناك أرباح قليلة يمكن حجزها في الولايات المتحدة، ثم نقل الأرباح الأجنبية الصنع إلى تلك البلدان ذات القواعد الضريبية المنخفضة للغاية و معدلات. احجز الأرباح هناك وادفع أقل الأسعار. وأخيرًا، رفض دفع ضريبة الأرباح الأجنبية الأمريكية حتى على تلك الأرباح المخفضة المحجوزة في الخارج.
لقد أصبحت ألعاب تسعير الشركات التي تحول الأرباح إلى الشركات التابعة في الخارج ممكنة، إلى حد كبير، بفضل القاعدة الضريبية التي فرضتها مصلحة الضرائب الأمريكية والتي تم إنشاؤها في إدارة كلينتون في عام 1995. ويشار إلى هذه القاعدة باسم ثغرة "التحقق من الصندوق". فهو يمكّن الشركات الأمريكية متعددة الجنسيات من تحديد المربع الموجود في نماذج الضرائب الأمريكية الخاصة بها والذي يحدد الشركة الأجنبية التابعة للشركة باعتبارها كيانًا مهملاً لأغراض دفع الضرائب. ثم تسمح ثغرة البحث ذات الصلة للشركة بنقل الأرباح بين الشركات التابعة في عملياتها الخارجية.
بعض الأماكن المفضلة لخلط الأرباح المكتسبة من الخارج هي أيرلندا وهولندا وبرمودا. تُفضل هولندا لأنها تسمح للشركة بتجنب جميع الضرائب المقتطعة، وهذا ما يسمى بالساندويتش الهولندي. وقم بتوزيع الأرباح هناك، ثم إلى أيرلندا حيث يبلغ معدل الضريبة الفعلي 5% إلى 6%. والأفضل من ذلك، دمج الشركة في أيرلندا في المقام الأول وحجز جميع الأرباح الخارجية هناك للبدء بها. قم بنقل الأرباح عبر أيرلندا إلى برمودا، حيث المعدل الفعلي هو الصفر تقريبًا، وتُسمى الثغرة المجمعة باسم الأيرلندية المزدوجة. أو ماذا عن ساندويتش هولندي مع أيرلندي مزدوج؟ كل هذا يبدو مضحكا، لكنه ليس كذلك. وتهربت شركة أبل العام الماضي من دفع ضرائب أمريكية بقيمة 9 مليارات دولار من خلال التلاعب بأرباحها بهذه الطريقة. وتذكر أن الأمر لا يقتصر على الأرباح الفعلية المكتسبة في الخارج فحسب، بل تحولت الأرباح الفعلية في الولايات المتحدة إلى الشركات التابعة الخارجية عن طريق التسعير الداخلي للشركة، ثم تم نقل الأرباح إلى مواقع منخفضة الضرائب مثل هولندا وأيرلندا وبرمودا. وتعد شركة جوجل مناوراً ذكياً آخر للترتيبات، حيث تحصل على كل دخلها الأجنبي في أيرلندا، والذي تمر به بعد ذلك عبر هولندا لتجنب جميع الضرائب المقتطعة.
وكانت النتيجة، بحلول عام 2004، تراكم أكثر من 650 مليار دولار من أرباح الشركات الأمريكية المتعددة الجنسيات في فروعها الخارجية، والاحتفاظ بها هناك وعدم إعادتها لإعادة الاستثمار في الولايات المتحدة أو لدفع ضرائب دخل الشركات إلى حكومة الولايات المتحدة، كما يفعل السياسيون الأمريكيون ببساطة. نظرت في الاتجاه الآخر وسمحت لها بالاستمرار.
خلال الفترة 2001-03، دفع جورج دبليو بوش أيضًا إلى خفض الضرائب بشكل كبير عبر الكونجرس، بما في ذلك تخفيضات ضريبية على الدخل الشخصي بشكل عام وعلى أرباح رأس المال وضرائب الأرباح على المستثمرين الأثرياء بشكل خاص. وتشير التقديرات إلى أن هذه التخفيضات الضريبية بلغت أكثر من 3 تريليون دولار على مدى العقد التالي، ذهب أكثر من 80 في المائة منها إلى أغنى الأسر الأمريكية. ثم تم تمديد نفس التخفيضات الضريبية التي أقرها بوش لمدة عامين، من 2010 إلى 2012، من قبل إدارة أوباما، مما كلف وزارة الخزانة الأميركية 450 مليار دولار أخرى، وإضافة نفس المبلغ إلى العجز الفيدرالي الأميركي القياسي والديون. وبلغت التكلفة الإضافية المقدرة التي ستتحملها وزارة الخزانة الأمريكية لتمديد نفس التخفيضات الضريبية التي أقرها بوش لعقد آخر، 2012-2022، 4.6 تريليون دولار، وفقا لمكتب أبحاث الميزانية التابع للكونجرس. وقد مددت صفقة الهاوية المالية الموقعة في الأول من كانون الثاني (يناير) 1 مبلغ 2013 تريليون دولار من أصل 4 تريليون دولار. وهذا يعني أكثر من 4.6 تريليون دولار من التخفيضات الضريبية، في الماضي والمستقبل، والتي تعود غالبيتها العظمى بالنفع على الأسر المستثمرة الثرية في الولايات المتحدة. ولكن كل هذا يمثل تخفيضات في ضريبة الدخل الشخصي. إن التخفيضات الضريبية على الشركات منذ عام 7 هي مجموعة أخرى من التخفيضات الإضافية.
وفي عام 2002، خفض بوش الضرائب على الشركات أيضاً بمئات المليارات من الدولارات، في هيئة قواعد جديدة للتعجيل بشطب انخفاض قيمة الشركات. تعد عمليات شطب الاستهلاك على معدات الأعمال نوعًا آخر من أرباح الشركات بعد خصم الضرائب والتي لا تظهر في المجاميع الأخيرة. وهو الدخل الذي تحتفظ به الشركات، ولكن يجب استخدامه لإعادة الاستثمار اللاحق في المصانع والمعدات. ولكن إعادة الاستثمار من الممكن أن تتم في الخارج، وليس بالضرورة في الولايات المتحدة. وهكذا حدث، مع ارتفاع الاستثمار الأجنبي المباشر للشركات الأميركية منذ عام 2001، مع ركود الاستثمار في الولايات المتحدة.
ثم تابعت إدارة بوش تخفيضاتها الضريبية على الشركات في عام 2002 من خلال التعجيل بالاستهلاك، مع جولة أخرى من التخفيضات الضريبية الكبرى على الشركات في عام 2004. وفي الوقت نفسه، في عام 2004، أعلن بوش عن إعفاء ضريبي للشركات المتعددة الجنسيات على أرباحها الأجنبية، التي تراكمت الآن إلى أكثر من 650 مليار دولار. ثم عُرضت على الشركات المتعددة الجنسيات صفقة رائعة: إعادة جزء من مبلغ الـ 650 مليار دولار إلى الولايات المتحدة ودفع معدل ضريبة رسمي على الشركات بنسبة 5.25% فقط بدلاً من المعدل الرسمي البالغ 35%. كان الشرط المسبق للصفقة هو إعادة استثمار الأموال المعادة إلى الولايات المتحدة لخلق فرص العمل. وتمت إعادة حوالي 300 مليار دولار من الإجمالي إلى الوطن، لكن المعدل الفعلي المدفوع كان 3.6% فقط، وليس النسبة المخفضة البالغة 5.25%. ولم يتم إنفاق الأموال على الاستثمار وخلق فرص العمل في الولايات المتحدة، بل تم استخدامها في الغالب لإعادة شراء الأسهم وتمويل عمليات الاندماج والاستحواذ على المنافسين.
هذه الصفقة الجميلة تشكل سابقة. أعادت الشركات المتعددة الجنسيات إلى ممارسات التسعير الثغرات المذكورة أعلاه واستمرت في جني أرباح أكبر. واليوم، تبلغ الأرباح والأموال المكتنزة في الخارج في كيانات فرعية غير خاضعة للضريبة، والتي تم تجاهلها، والتي تم نقلها إلى أيرلندا وأماكن أخرى، ما لا يقل عن 2 تريليون دولار. وقد سمح لهذه الممارسات بالاستمرار في عهد أوباما في عام 2009 ومرة أخرى في عام 2012 مع أحدث اتفاق بشأن ضريبة الهاوية المالية في يناير/كانون الثاني 2013. وفي عام 2012 وحده، أضيفت 183 مليار دولار أخرى إلى كومة النقد الخارجي للشركات المتعددة الجنسيات.
على مدى العامين الماضيين على الأقل، حاولت الشركات المتعددة الجنسيات تكرار الصفقة اللطيفة التي حصلت عليها من بوش عام 2004. وهم يضغطون مرة أخرى على الكونجرس، وقد تم تقديم مشاريع قوانين للسماح بفرض ضريبة على الإعادة إلى الوطن بنسبة 8 في المائة في المتوسط إذا أعادوا بعضاً من تريليوني دولار المحتفظ بها الآن في الخارج. وفي الوقت نفسه، تسعى الشركات المتعددة الجنسيات إلى تحسين السيناريو الضريبي للشركات بشكل دائم وبشروط أكثر سخاء. وهم يريدون قواعد ضريبية تعمل في الواقع على إلغاء كافة الضرائب المفروضة على دخل الشركات الأميركية، من خلال نقل الولايات المتحدة إلى ما يسمى بالنظام الضريبي الإقليمي. وهذا يعني أنهم لن يدفعوا أي ضرائب أمريكية على الدخل المكتسب في الخارج. وهذا من شأنه أن يؤدي إلى إعادة توجيه المزيد من الأرباح التي حققتها الولايات المتحدة إلى الشركات التابعة في الخارج من خلال ألعاب التسعير الداخلية، ودفع أقل من 2 إلى 2 في المائة فقط من الأرباح الخارجية التي يدفعونها اليوم. وبالتالي فإن معدل الضريبة الفعلي على الشركات في الولايات المتحدة والذي يبلغ 4% اليوم سينخفض بشكل أكبر. وهذا الإلغاء شبه الكامل للضريبة على الشركات الأمريكية من شأنه أن يقلل إجمالي إيرادات الضرائب الفيدرالية الأمريكية بمقدار 12 إلى 60 مليار دولار سنويا. وعلى القدر نفسه من الأهمية، فإنه سيقدم حافزًا رئيسيًا جديدًا وإضافيًا للشركات متعددة الجنسيات لنقل المزيد من الوظائف الأمريكية إلى الخارج.
مشروع قانون إصلاح قانون الضرائب
وبقدر ما قد يبدو الأمر غير معقول، إلا أن هذا الاقتراح يحظى بدعم شبه كامل داخل صفوف الجمهوريين في الكونجرس وبين عدد كبير من الديمقراطيين. تم تضمين المقترحات في التشريع الذي يتحرك الآن بسرعة من خلال مجلسي الكونجرس كجزء من الإصلاح الشامل المقترح لقانون الضرائب. هناك تخفيض كبير آخر على الضرائب على الشركات مدرج في هذا التشريع - مدعوم بالكامل من كلا الحزبين واقترحته بالفعل إدارة أوباما - وهو خفض معدل الضريبة الرسمية على الشركات من 35 بالمائة الحالي إلى 28 بالمائة (أو حتى أقل كما اقترح مجلس النواب "الطرق والوسائل"). كرسي ديفيد كامب). وتؤيد كافة الأطراف التخفيض بنسبة 28 بالمئة على الأقل. وإذا تم إقراره، فإنه يعني معدل ضريبة فعال على الشركات الأمريكية أقل من المعدل الحالي البالغ 12%، وحتى ضرائب أقل على الشركات تدفع في المستقبل. وإذا كان من الضروري أيضًا تمرير مقترح الضريبة الإقليمية الذي يقضي بإلغاء جميع الضرائب المفروضة على الشركات المتعددة الجنسيات تقريبًا كجزء من إصلاح قانون الضرائب، فإن ذلك من شأنه أن يقلل من معدل الضريبة الفعلي على الشركات ومدفوعات ضريبة الشركات إلى الحكومة الفيدرالية بنسبة أكبر.
إن احتمال إجراء إصلاح شامل لقانون الضرائب بحلول نهاية عام 2012 أو في عام 2014 ليس بالأمر المستبعد. وقد أعلن الحزبان في الكونجرس أن هذا هو الهدف الرئيسي للاقتراح التشريعي في وقت سابق من هذا العام، قبل أن تتدخل كارثة إغلاق الحكومة وسقف الديون الأخيرة في سبتمبر/أيلول وأكتوبر/تشرين الأول 2013. وكما توقع هذا الكاتب مرارا وتكرارا، فإن إصلاح قانون الضرائب قد يوفر الحل السياسي. - الغراء الاقتصادي للتوصل إلى اتفاق نهائي بشأن العجز والديون في أوائل عام 2014. وهو يوفر غطاء ممتاز لإدارة أوباما، التي تسعى إلى الحصول على نوع ما من الغطاء السياسي في هيئة غطاء من الدخان والغطاء الرمزي لتقليص الثغرات الضريبية لتبرير ذلك. واقترح أوباما خفض معدل الضريبة على الشركات من 35% إلى 28%. ويمكن أن يوفر أيضًا غطاءً لفصيل تيبوبليكان اليميني في مجلس النواب الأمريكي، مما يسمح بالادعاء بأن صفقة العجز التالية كانت محايدة ضريبيًا من الناحية النظرية (إن لم يكن في الواقع). سيقوم كلا الجانبين بعد ذلك بخفض الإنفاق على الضمان الاجتماعي والرعاية الطبية، مع استعادة تخفيضات الدفاع بموجب اتفاقية خفض الإنفاق السابقة التي دخلت حيز التنفيذ بالفعل. ثم يعود كلاهما إلى ديارهما معلنين النصر في حين ينتهي الأمر بالشركات إلى دفع ضرائب أقل، وتحصل أمريكا الوسطى على فوائد أقل في الاستحقاقات. إن كون الشركات الأمريكية متعددة الجنسيات لا تدفع أكثر من منافسيها الدوليين في بلدان أخرى لا يعني أن الضرائب على الشركات لا تنخفض في جميع أنحاء العالم تقريبا في كل مكان. إنها. كل ما في الأمر أن الشركات الأمريكية المتعددة الجنسيات خفضت معدل الضريبة الفعلي من خلال ثغرات هائلة والرفض الصريح لدفع الضرائب، في حين اختارت دول أخرى خفض معدل الضريبة الرسمي لشركاتها.
هناك في الواقع سباق ضريبي عالمي على الشركات نحو القاع، وهو سباق مماثل للسباق بين الولايات الأميركية. وتفرض حالات أيرلندا وهولندا وغيرهما من الدول التي تعمل كملاجئ ضريبية تحدياً كبيراً للاقتصادات الغربية، حيث تتعرض الإيرادات الضريبية على كافة المستويات لضغوط مع إثبات التعافي الاقتصادي منذ عام 2009 بأنه هزيل وقصير وضحل. لا تنشئ شركات أو وظائف تدفع الضرائب. إن الحجم غير الكافي من الوظائف التي يتم إنشاؤها هي أيضًا وظائف منخفضة الأجر وبدوام جزئي ووظائف عرضية في قطاع الخدمات أيضًا. وهذا يعني انخفاض عائدات الضرائب الفيدرالية. وهذا يعني بدوره تباطؤ أو ركود نمو الدخل، وهو ما يترجم إلى انخفاض الاستهلاك. ويؤدي ذلك إلى قيام الشركات بالاستثمار في أماكن أخرى في الخارج في الأسواق الناشئة ذات النمو الأسرع بدلاً من الولايات المتحدة أو أوروبا أو اليابان - كما هو الحال. لقد تحولت إلى دورة عديمة الفضيلة من النمو المنخفض الدخل، مما يغذي الحافز لإعادة توجيه الوظائف والاستثمار وعمليات الشركات من المنافسين إلى الاقتصاد الخاص. إحدى الوسيلة الرائدة لإعادة التوجيه هي خفض الضرائب على الشركات.
بدأت بعض الجهود الضعيفة الرامية إلى إبطاء السباق الضريبي على الشركات العالمية نحو القاع في الظهور في أوروبا وأماكن أخرى من العالم. ومع ذلك، فإن الجهود المبذولة حتى الآن لم تسفر عن العديد من النتائج الملموسة.
أربع أساطير حول ضريبة الشركات
أسطورة #1: الشركات الأمريكية المتعددة الجنسيات تدفع أعلى المعدلات في العالم. عندما يتم إجراء تعديل على الثغرات الضريبية والأرباح الخارجية والتلاعب الضريبي، فإن هذا ليس هو الحال. علاوة على ذلك، فإن الادعاءات بأن الشركات الأمريكية تدفع أكثر تتجاهل دائما صورة إجمالي الضرائب على الشركات في البلدان الأخرى. في كثير من الأحيان، تجعل المقاطعات والسلطات القضائية السياسية الأخرى على مستوى المقاطعة الشركات تدفع أكثر مما تدفعه الولايات الأمريكية، مع معدلاتها الفعلية الحالية في خانة الآحاد المنخفضة.
أسطورة #2: خفض معدل الضريبة على الشركات بنسبة 35 في المائة وستعيد الشركات الأمريكية المتعددة الجنسيات الكثير من مخزونها النقدي الخارجي الحالي البالغ 2 تريليون دولار.. ومن شأن ذلك أن يخلق استثمارات ووظائف في الولايات المتحدة، والمزيد من عائدات الضرائب الفيدرالية. ولا تصدق هذا إلا إذا كنت تعتقد، بطريقة أو بأخرى، أن الشركات الأمريكية المتعددة الجنسيات قد تغيرت أخلاقياً منذ التلاعب بهذا الاقتراح في عام 2004. لديهم سابقة يعرفون أنهم أفلتوا منها من قبل. لا يوجد سبب للاعتقاد بأنهم لن يتصرفوا بنفس الطريقة مرة أخرى، وهذا يشمل استخدام الأرباح المعادة إلى الوطن لإعادة شراء الأسهم وشراء المنافسين. والمؤشر الآخر على نواياهم الحقيقية هو ضغطهم الشديد الحالي من أجل إنشاء نظام ضريبي إقليمي.
أسطورة #3: التخفيضات الضريبية على الأعمال التجارية تخلق فرص العمل. أصبحت الأدلة منذ عام 2001 قاطعة على أن التخفيضات الضريبية للشركات لا تنتج فرص العمل - على الأقل ليس في الولايات المتحدة. ظلت الولايات المتحدة لأكثر من عقد من الزمان تعاني من مشكلة خطيرة وهيكليه ومزمنة فيما يتعلق بخلق فرص العمل. ولم تؤدي التخفيضات الضريبية التي تبلغ قيمتها تريليونات الدولارات للشركات إلى خلق المزيد من فرص العمل. على الرغم من زيادة عدد سكان الولايات المتحدة بما يزيد عن 20 مليون نسمة منذ عام 2000، إلا أن حجم القوى العاملة لا يزال على حاله تقريبًا. علاوة على ذلك، لا تزال الوظائف ذات الأجور المرتفعة في قطاعي التصنيع والبناء تختفي بمعدل ينذر بالخطر. ومن بين ما يقرب من 18 مليون عامل في قطاع التصنيع في عام 2000، بقي أقل من 12 مليونًا اليوم. علاوة على ذلك، هناك أدلة قوية على أن المزيد من التخفيضات الضريبية تترجم إلى استثمار في الخارج وفي معدات تحل محل الوظائف في الولايات المتحدة. إن تخفيضات الضرائب على الشركات لا تخلق فرص العمل، بل تدمرها. وإذا كانت الولايات المتحدة جادة حقاً بشأن التخفيضات الضريبية على الشركات وخلق فرص العمل، فإنها لن تقدم سنتاً واحداً من التخفيضات الضريبية للشركات حتى يتم خلق الوظائف لأول مرة. التخفيضات الضريبية بعد خلق فرص العمل، وليس قبل ذلك. كما أنه لن يسمح للشركات بالمطالبة بتخفيضات ضريبية مقابل الوظائف الاستثمارية التي يتم خلقها في الخارج، وهو ما تفعله الآن.
أسطورة #4: الشركات تدفع الآن ما يصل إلى ضريبة مزدوجة. هذه الحجة هي أن أرباح الشركات تخضع للضريبة وكذلك الأرباح الموزعة على المساهمين في شكل أرباح رأسمالية وأرباح. وبالتالي فإن كلاهما يرقى إلى مستوى الازدواج الضريبي، حيث يتم فرض ضرائب على الأشخاص مقابل أرباح رأس المال وأرباح الأسهم وفرض ضرائب على الشركات على الأرباح الأصلية كأرباح.
ولكن إذا كانت الشركات الأمريكية تريد الاحتفاظ بالتصنيف القانوني للشركات كأشخاص (شخصية الشركة) وجميع مزاياها السياسية والاقتصادية، فلن تكون هناك قضية ازدواج ضريبي. يتم فرض ضريبة على جميع الأشخاص. لماذا لا تخضع الشركات، كأشخاص، للضريبة؟ أو لا يتم فرض ضرائب على المساهمين الأثرياء الذين يتلقون مكاسب رأسمالية من عمليات إعادة شراء الأسهم وتوزيعات الأرباح. إذا كان كلاهما أشخاصًا، فيجب أن يخضع كلاهما للضريبة. وإذا كان المدافعون عن الشركات يريدون إزالة الازدواج الضريبي، فيتعين عليهم أن يقترحوا إزالة الشخصية الاعتبارية أيضاً.
مقترحات الإصلاح الضريبي
فيما يلي قائمة قصيرة من المقترحات لعكس اتجاه الانخفاض في الضرائب على الشركات وجعل الشركات الأمريكية تدفع حصتها العادلة، والعودة إلى حصة 32 في المائة من إجمالي عائدات الضرائب الفيدرالية التي كانت تعاني منها في العقود السابقة، وإنهاء السباق نحو القاع وجمع تريليون دولار سنويًا. العام الذي من شأنه القضاء على جميع العجز في الميزانية الفيدرالية وميزانية الولايات.
مقترح #1: جعل معدل الضريبة الفعلية على الشركات 32 بالمائة- السعر الرسمي المعمول به في عام 1954. اجعله سعرًا ثابتًا وألغِ جميع الثغرات الخاصة الحالية التي يتراوح عددها بين 80 و100.
مقترح #2: القضاء على كافة DTAs (التسويات الضريبية المؤجلة) التي تسمح للشركات بدفع الضرائب الحالية والمستقبلية المستحقة من الإعفاءات الضريبية المتراكمة في الماضي. نهاية خمس سنوات في المتوسط.
مقترح #3: مطالبة الشركات متعددة الجنسيات بدفع كامل معدل 35 في المائة على الأرباح الأجنبية، بما في ذلك 2 تريليون دولار الموجودة في الشركات التابعة الخارجية اليوم. إذا رفضوا دفع الضرائب المتأخرة على 2 تريليون دولار، فسيفرضون تعريفة بنسبة 50 بالمائة على جميع السلع التي ينتجونها في الخارج ويحاولون استيرادها مرة أخرى إلى الولايات المتحدة حتى يتم دفع الضريبة.
مقترح #4: استحداث ضريبة المعاملات المالية على المؤسستين الماليتين وعلى عمليات استثمار المحفظة (استثمارات الأوراق المالية) للشركات غير المالية التي تزيد أرباحها السنوية عن 10 ملايين دولار أو أكثر من 500 موظف. تشمل ضريبة المعاملات المالية ضريبة بنسبة 1 في المائة على جميع تداولات الأسهم، وضريبة قدرها 100 دولار لكل قيمة 10,000 دولار من تداولات سندات الشركات، وضريبة بنسبة 1 في المائة على جميع صفقات المشتقات المالية، وضريبة بنسبة 1 في المائة على جميع العملات الأجنبية على مستوى التجزئة. المشتريات.
مقترح #5: تنفيذ زيادة بنسبة 0.25 في المئة في ضريبة الرواتب الطبية إلى 1.7 في المائة على الفور، وزيادة أخرى بنسبة 0.25 في المائة بعد عشر سنوات.
مقترح #6: تطبيق ضريبة القيمة المضافة بين الشركات بنسبة 2%، سيتم تخصيص عائداتها لإنشاء مجمع وطني 401k، وهو الجزء E من الصندوق الاستئماني للضمان الاجتماعي.
الاقتراح رقم 7: تقديم ضريبة المعادلة بين الولايات. إنشاء معدل ضريبي فعال على مستوى الولاية موصى به على المستوى الفيدرالي بنسبة 7 بالمائة. يجب على الولايات التي تخفض الضرائب لنقل الشركات في ولاية أخرى إلى ولايتها، أن تدفع نصف الفرق لمدة ثلاث سنوات لصندوق فيدرالي مخصص للدخل وإعادة التدريب الوظيفي للعمال النازحين في الولاية التي انتقلت منها الشركة. يجب على الشركة المنتقلة أن تدفع النصف الثاني.
الاقتراح رقم 8: فرض تعرفة تعويضية على واردات السلع والخدمات من تلك الدول التي يقل معدل الضريبة الفعلي فيها عن 10% من متوسط معدل الضريبة الفعلي على الشركات في أكبر 10 دول شريكة تجاريًا لها.
مما لا شك فيه أن الاتهامات سوف تثار بأن المقترحات السابقة ليست ممكنة سياسيا في الولايات المتحدة في هذا الوقت. هذا صحيح. وهذا يعني أن تلك الأحزاب السياسية وممثليها المسؤولين عن تفكيك ضريبة دخل الشركات لا يمكن أن نتوقع منهم أن يحلوا المشاكل التي خلقوها بأنفسهم. ولا يقدم أي من جناحي الحزب الموحد لمصالح الشركات في الولايات المتحدة اليوم أي حل. ولا تفعل ذلك أيضًا كسور الأقلية داخل كل جناح. ويقدم كل منهم بطريقته الخاصة حلولاً ترقى إلى مستوى العودة إلى حقبة ذهبية زائفة سابقة لم تعد ذات صلة أو ممكنة.
الحل الحقيقي يجب أن يبدأ بإنشاء حركة ديمقراطية شعبية جديدة - وحزب سياسي يتكون من تلك الحركة ويمثلها - يشارك في احتجاجات جماهيرية ويترشح للمناصب بنية تولي أدوات السلطة السياسية المؤسسية اللازمة للتنفيذ. مثل هذه المقترحات.
إن آفة السياسة الليبرالية اليسارية التقدمية في الولايات المتحدة اليوم هي سياسة القضية الواحدة، والتي يسهل صدها، واختيارها، وتثبيطها. يجب على حركات القضية الواحدة التي لا تعد ولا تحصى في أمريكا أن تتحد تحت راية سياسية واحدة. ليس هناك نقص في السخط السياسي في أمريكا اليوم. لا يوجد سوى غياب منظمة سياسية قابلة للحياة. لا توجد طرق مختصرة. لا يوجد سوى الآن - لا يوجد طريق آخر.
Z
جاك راسموس مؤلف كتاب اقتصاد أوباما: التعافي للقلة ومضيف البرنامج الإذاعي رؤى بديلة على الشبكة التقدمية. موقعه الإلكتروني هو www.kyklos productions.com والمدونة jackrasmus.com. حسابه على تويتر هو #drjackersmus.