गहाण-बाजारातील मंदी इतकी मोठी झाली आहे की काँग्रेसही त्याची दखल घेत आहे. काँग्रेसचे सदस्य, विशेषत: अध्यक्षपदासाठी उभे असलेले, आता बिल प्रस्तावित करण्यासाठी शर्यतीत आहेत ज्या लाखो घरमालकांना त्यांचे गहाण ठेवू शकत नाहीत त्यांना दिलासा देण्याचे वचन देतात.
त्यांनी वागणे योग्य आहे. या संकटाच्या धावपळीत, घरमालकीच्या मार्जिनवर असलेल्या कुटुंबांना असा मौल्यवान सल्ला देण्यात आला होता की मालकीची वचनबद्धता न स्वीकारणे आर्थिकदृष्ट्या चांगले असू शकते. फसव्या शब्दांच्या गहाणखतांचे आक्रमक मार्केटिंग होते जे या कुटुंबांना परवडत नसलेल्या पेमेंट्सवर रीसेट करणे अक्षरशः निश्चित होते. आणि सरकार वर्षानुवर्षे या प्रक्रियेला प्रोत्साहन देत आहे, धोरणाचे यश म्हणून घरमालकीच्या वाढत्या दरांकडे निर्देश करत आहे आणि कमी अल्प-मुदतीच्या व्याजदरांना चालना देत आहे ज्यामुळे किमतींमध्ये बुडबुडा वाढला आणि संकटाला सुरुवात करणारा फायदा वाढला.
या इतिहासाच्या प्रकाशात, हे धोरण आर्थिकदृष्ट्या अडचणीत सापडलेल्या घरमालकांना मदत करण्यावर केंद्रित करणे महत्त्वाचे आहे, फसव्या गहाणखत देणारे सावकार किंवा गहाण-बॅक्ड कर्जामध्ये मूर्खपणाने अनुमान काढणारे गुंतवणूकदार नाही.
सध्या टेबलवर असलेले काही प्रस्ताव, उदाहरणार्थ, फॅनी मे आणि फ्रेडी मॅक यांना सबप्राइम- आणि जंबो-मॉर्टगेज मार्केटमध्ये अधिक सहभागी करून घेणे, घरमालकांपेक्षा सट्टेबाजांना अधिक मदत करेल. शेवटी, जर खाजगी गुंतवणूकदार हे कर्ज ठेवण्यास तयार नसतील, तर या सरकारी-समर्थित एजन्सींनी उडी का घ्यावी आणि बाजाराच्या वरच्या किमतीत धोकादायक गहाणखत का खरेदी करावी?
त्रस्त घरमालकांना गहाण ठेवणारे आणि सट्टेबाजांना जामीन न देता त्यांच्या घरात राहण्याची परवानगी देण्याचा एक सोपा मार्ग आहे.
काँग्रेस सध्याच्या घरमालकांना त्यांच्या घरात राहण्याचा अधिकार देणारा कायदा पास करू शकते, फक्त वाजवी-मार्केट भाडे देऊन. दुसऱ्या शब्दांत, जोपर्यंत ते त्यांच्या घराचे भाडे देऊ शकतील तोपर्यंत कोणीही रस्त्यावर फेकले जात नाही. वाजवी भाडे स्वतंत्र मूल्यांकनकर्त्याद्वारे निश्चित केले जाईल? अगदी तशाच प्रकारे कर्जदाराने घरावर जारी केलेल्या तारणाचा आकार निश्चित करणे अपेक्षित आहे.
या योजनेंतर्गत, घरमालक त्यांची मालमत्ता गहाण धारकाकडे वळती करतील. हे सामान्यतः नुकसान होणार नाही कारण कर्जदार सध्या संकटांना तोंड देतात कारण त्यांच्या घराच्या किमतीपेक्षा जास्त देणे आहे. जर घराची किंमत त्यांच्या कर्जापेक्षा जास्त असेल, तर त्यांना कार्यक्रमासाठी साइन अप करावे लागणार नाही.
सुरक्षित कालावधीसह भाडेकरू म्हणून, पूर्वीच्या घरमालकाला आवश्यक देखभाल करण्यासाठी आणि घराची दुरवस्था होण्यापासून रोखण्यासाठी प्रोत्साहन मिळेल. हे आधीच अतिपरिचित क्षेत्रांना आदळत असलेल्या अनिष्टतेला प्रतिबंधित करेल जेथे फोरक्लोजर सामान्य झाले आहेत.
गहाण ठेवणाऱ्याला घराचा ताबा मिळेल, पण ते पूर्वीचे घरमालक भाडेकरू म्हणून अडकून राहतील. अन्यथा गहाण धारक त्यांच्या निवडीनुसार मालमत्ता ठेवण्यास किंवा विकण्यास स्वतंत्र आहे. भाडेकरूमध्ये अडकल्याने घराचे पुनर्विक्रीचे मूल्य कमी होऊ शकते, परंतु बुद्धिमान गुंतवणूकदारांना हे माहित होते की जेव्हा ते व्यवसायात उतरतात तेव्हा धोका असतो.
कार्यक्रमाचा आकार मर्यादित करण्यासाठी आणि ज्यांना खरोखर गरज आहे त्यांनाच त्याचा फायदा होतो याची खात्री करण्यासाठी, पात्र घरांच्या मूल्यावर एक कॅप ठेवली जाऊ शकते. उदाहरणार्थ, काँग्रेस हे अट घालू शकते की केवळ एखाद्या क्षेत्राच्या सरासरी किमतीपेक्षा कमी बाजार मूल्य असलेली घरेच या योजनेसाठी पात्र आहेत.
घरांच्या सुरक्षिततेचा हा प्रस्ताव घरमालकांच्या गरजा पूर्ण करतो जे फसव्या कर्ज पद्धती आणि घरमालक समर्थक विचारसरणींमुळे बळी पडले होते. हे त्यांना त्यांच्या घरात राहण्याचा अधिकार देते. फसवणुकीसाठी कमीत कमी संधी उपलब्ध करून देणाऱ्या आणि नवीन सरकारी नोकरशाहीच्या मार्गाने फारच कमी आवश्यक असणारे हे कार्य ते पूर्ण करते.
गहाणखत खराब झालेल्या आर्थिक संस्थांची सुटका न करता संकटकाळात घरमालकांना फायदा होतो. यामुळे राष्ट्रपती पदाच्या उमेदवारांना आणि काँग्रेसच्या इतर सदस्यांना, त्रासलेल्या घरमालकांना मदत करणे किंवा ज्या वित्तीय संस्थांना अधिक चांगल्या प्रकारे माहिती असायला हवी होती त्यांना मदत करणे यामधील स्पष्ट पर्याय मिळेल. ____
डीन बेकर हे सेंटर फॉर इकॉनॉमिक अँड पॉलिसी रिसर्चचे सह-संचालक आहेत. अँड्र्यू सॅमविक हे अर्थशास्त्राचे प्राध्यापक आहेत आणि डार्टमाउथ कॉलेजमधील नेल्सन ए. रॉकफेलर सेंटरचे संचालक आहेत आणि अध्यक्ष जॉर्ज डब्ल्यू. बुश यांच्या आर्थिक सल्लागारांच्या परिषदेचे माजी मुख्य अर्थशास्त्रज्ञ आहेत.
***
सेंटर फॉर इकॉनॉमिक अँड पॉलिसी रिसर्च, 1611 Connecticut Ave, NW, Suite 400, Washington, DC 20009 फोन: (202) 293-5380, फॅक्स: (202) 588-1356, घर: www.cepr.net
ZNetwork ला केवळ त्याच्या वाचकांच्या उदारतेने निधी दिला जातो.
दान